Discounted stock options definition

Apa itu Discount Di bidang keuangan, diskon mengacu pada kondisi harga obligasi yang lebih rendah dari nominal, atau nilai nominal. Diskon sama dengan selisih antara harga yang dibayarkan untuk keamanan dan nilai nominal keamanan. BREAKING DOWN Discount Misalnya, jika sebuah obligasi dengan nilai nominal 1.000 saat ini dijual seharga 990 dolar, maka harga diskonnya adalah 1 atau 10. Alasan diskonnya adalah tingkat bunga yang lebih rendah daripada pasar. Dengan kata lain, karena tidak membayar setinggi suku bunga kepada pemegangnya, ia harus dijual dengan harga lebih rendah agar kompetitif, atau tidak ada yang akan membelinya. Suku bunga ini disebut kupon. Umumnya dibayar secara setengah tahunan. Istilah kupon berasal dari hari-hari obligasi fisik (berlawanan dengan yang elektronik), ketika beberapa obligasi memiliki kupon yang menyertainya. Beberapa contoh obligasi diskon termasuk obligasi tabungan A. S. dan tagihan Treasury A. S. Saham dan sekuritas lainnya juga bisa dijual dengan harga diskon. Namun, diskon ini bukan karena suku bunga, diskon biasanya diimplementasikan di pasar saham untuk menghasilkan buzz di sekitar saham tertentu, dan nilai nominal hanya menentukan harga minimum keamanan dapat dijual pada saat pintu masuk awalnya. Ke pasar Diskon Besar dan Instrumen Diskon Murni Salah satu jenis obligasi diskon adalah obligasi tanpa kupon. Yang tidak membayar bunga tapi malah dijual dengan diskon besar. Jumlah diskon ini sama dengan jumlah yang hilang akibat kekurangan pembayaran bunga. Harga obligasi zero-coupon cenderung berfluktuasi lebih sering daripada obligasi dengan kupon. Diskon dalam tidak hanya berlaku untuk obligasi tanpa kupon biasanya dianggap berlaku untuk obligasi manapun yang berada di bawah nilai pasar di bawah dan di luarnya. Jenis ikatan diskon lainnya adalah instrumen diskon murni. Ikatan atau keamanan ini tidak membayar apapun sampai jatuh tempo. Jenis obligasi ini dijual dengan harga diskon, namun saat mencapai kematangan, ia membayar nilai nominalnya. Misalnya, jika Anda membeli instrumen diskon murni seharga 900 dan nilai nominalnya adalah 1.000, Anda akan mendapatkan 1.000 saat obligasi mencapai kematangan. Diskon vs. Premi Diskon adalah kebalikan dari premi. Yang berlaku bila obligasi dijual lebih tinggi dari nilai nominal. Dengan menggunakan contoh di atas, premi terjadi jika obligasi dijual di, misalnya, 1.100, bukan nilai nominalnya 1.000. Sebaliknya dengan diskon, premi terjadi bila obligasi memiliki tingkat bunga lebih tinggi daripada nilai pasar saat ini. Untuk mempelajari lebih lanjut tentang pembayaran obligasi sehubungan dengan diskon dan premi, lihat: Jika harga obligasi jatuh, apakah itu berarti perusahaan tidak akan membayar saya nilai nominal Contact Home Imbalan kerja merupakan bagian penting dari setiap paket kompensasi total karyawan. . Lanskap yang terus berkembang di bidang reformasi perawatan kesehatan, rancangan rencana pensiun, dan kompensasi eksekutif membuat para profesional tunjangan karyawan sulit untuk mengikuti perkembangan yang relevan. Penerima manfaat karyawan di Stinson Leonard Street menyediakan sumber daya manusia profesional, merencanakan fidusia, aktuaris, akuntan, dan pihak lain di industri dengan bantuan praktis dan hemat biaya saat mereka menavigasi melalui undang-undang, peraturan, dan panduan yang kompleks yang mengatur rencana tunjangan karyawan. Blog ini menyoroti perkembangan utama di bidang manfaat karyawan dan item yang menarik bagi klien kami. Kami Blogger rarr Manfaat Catatan Kode Pos Bagian 409A yang efektif pada tanggal 1 Januari 2005, memberikan peraturan ketat yang harus diterapkan pada pengaturan kompensasi yang paling ditangguhkan yang menghasilkan imbalan setelah tanggal efektif. Kegagalan untuk mematuhi Kode Etik dan Peraturan Perbendaharaan yang berlaku dapat menghasilkan 20 biaya tambahan kecuali jumlah yang diterima berdasarkan pengaturan kompensasi tangguhan yang tidak sesuai. Internal Revenue Service mulai menerapkan Aturan 409A Bagian dalam memeriksa pengusaha yang mensponsori pengaturan ini. Dalam sebuah kasus pengadilan baru-baru ini Sutardja v. Amerika Serikat, (Penggugat Federal No. 11-724T 227-13), Penggugat, Dr. Sutardja mengajukan banding atas penilaian IRS atas 20 pasal 409A surtax sebesar 3.172.832 ditambah 304.456 lainnya dalam bentuk bunga Dalam klaim pengembalian uang yang diajukan ke Pengadilan Pidana Federal. Penilaian hasil pelaksanaan opsi saham yang ditemukan oleh IRS telah diterbitkan dengan harga di bawah nilai pasar wajar pada tanggal pemberian. Di bawah Peraturan Perbendaharaan, opsi saham diskon tunduk pada Kode Seksi 409A dan harus memiliki tanggal tetap untuk latihan dan pembayaran dan mungkin tidak berisi ketentuan diskresioner untuk waktu atau bentuk pembayaran. Penggugat memperjuangkan penerapan Bagian 409A untuk opsi saham yang mengklaim bahwa sebagai penghargaan ekuitas, hal itu dikecualikan. Namun, Pengadilan memberikan penghormatan kepada Pemberitahuan IRS yang dikeluarkan pada tahun 2005 yang menyatakan bahwa opsi saham diskon dianggap sebagai kompensasi yang ditangguhkan. Penggugat berpendapat bahwa karena pemberian opsi saham dikecualikan dari definisi Pendapatan berdasarkan Peraturan Akhir FICA, peraturan tersebut juga harus diterapkan. Namun, Pengadilan tersebut tidak setuju karena Regulasi FICA dimaksudkan untuk menyesuaikan pajak FICA dengan peraturan waktu pengakuan pajak penghasilan berdasarkan Kode Seksi 83. Dr. Sutardja mengemukakan kepada Mahkamah bahwa dia tidak memiliki hak pengikatan secara sah atas kompensasi tersebut sampai dilaksanakan. Tidak akan ada penangguhan. Namun, dengan mengandalkan Komisaris v. Smith, (324 A. S. 182), Pengadilan Klaim mengikuti Mahkamah Agung A. S. yang berpendapat bahwa pemberian opsi saham karyawan adalah kompensasi namun keuntungan tersebut tidak diukur sampai opsi tersebut dilakukan. Pengadilan memutuskan agar tidak melakukan tindakan penggusuran secara parsial, namun memberikan perintah kepada Pemerintah untuk melakukan penilaian ringkasan secara parsial. Kasus tersebut kemudian diserahkan ke pengadilan untuk menentukan apakah opsi saham tersebut sebenarnya diberikan dengan harga diskon di bawah nilai pasar wajar, yang merupakan pertanyaan fakta. Peraturan 409A memiliki serangkaian metode pelabuhan yang aman bagi perusahaan non-publik untuk menentukan nilai pasar wajar dari saham yang menjadi opsi. Kami mendorong pengusaha untuk menggunakan satu atau lebih metode pelabuhan aman peraturan untuk menghindari perselisihan dengan IRS atas penerapan Bagian 409A terhadap opsi saham karyawan. BREAKING DOWN Option Option adalah efek yang sangat serbaguna. Pedagang menggunakan opsi untuk berspekulasi, yang merupakan praktik yang relatif berisiko, sementara hedgers menggunakan opsi untuk mengurangi risiko memegang aset. Dalam hal spekulasi, pembeli opsi dan penulis memiliki pandangan yang bertentangan mengenai prospek kinerja keamanan yang mendasarinya. Opsi Call Option Call memberi pilihan untuk membeli dengan harga tertentu, sehingga pembeli menginginkan stoknya naik. Sebaliknya, pilihan penulis perlu memberikan underlying saham jika harga pasar saham melebihi pemogokan karena kewajiban kontraktual. Seorang penulis pilihan yang menjual opsi call percaya bahwa harga saham yang mendasarinya akan turun relatif terhadap harga opsi pemogokan selama masa opsi, karena begitulah cara dia akan menuai keuntungan maksimal. Ini adalah pandangan yang berlawanan dari pilihan pembeli. Pembeli percaya bahwa saham yang mendasarinya akan meningkat jika hal ini terjadi, pembeli akan dapat memperoleh saham dengan harga lebih rendah dan kemudian menjualnya untuk keuntungan. Namun, jika saham yang mendasarinya tidak menutup di atas harga strike pada tanggal kedaluwarsa, pembeli opsi akan kehilangan premi yang dibayarkan untuk opsi panggilan tersebut. Opsi Option Put memberikan pilihan untuk menjual dengan harga tertentu, sehingga pembeli menginginkan stok turun. Kebalikannya adalah benar untuk meletakkan penulis pilihan. Misalnya, pembeli put option bearish pada saham yang mendasarinya dan yakin harga pasarnya akan turun di bawah harga strike yang ditentukan pada atau sebelum tanggal yang ditentukan. Di sisi lain, seorang penulis pilihan yang mengenakan shorts put option percaya bahwa harga saham yang mendasarinya akan meningkat sekitar harga yang ditentukan pada atau sebelum tanggal kedaluwarsa. Jika harga saham yang mendasari ditutup di atas strike price yang ditentukan pada tanggal kedaluwarsa, maka put option writer keuntungan maksimal tercapai. Sebaliknya, pemegang opsi put hanya akan mendapatkan keuntungan dari penurunan harga saham di bawah harga strike. Jika harga saham yang mendasari jatuh di bawah harga strike, penulis put option berkewajiban untuk membeli saham yang mendasari harga strike.